中國(guó)保監(jiān)會(huì)日前在其網(wǎng)站上公布了平安、國(guó)壽、太平、長(zhǎng)江、泰康五家養(yǎng)老保險(xiǎn)公司今年上半年的企業(yè)年金業(yè)務(wù)情況，各項(xiàng)業(yè)務(wù)指標(biāo)同比均有大幅增長(zhǎng)。其中，企業(yè)年金繳費(fèi)由去年同期的99.87億元增加至114.93億元；受托管理資產(chǎn)由166.63億元增加至590.37億元，同比增長(zhǎng)71.7%；投資管理資產(chǎn)由172.37億元增加至467.60億元，增長(zhǎng)63.1%。
    隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)保障體制改革的深入，越來(lái)越多的企業(yè)開(kāi)始實(shí)行企業(yè)年金制度。有機(jī)構(gòu)曾預(yù)測(cè)，未來(lái)我國(guó)企業(yè)年金每年可望新增1000億元以上，到2010年總額達(dá)到1萬(wàn)億元。世界銀行則預(yù)測(cè)，到2030年中國(guó)企業(yè)年金總規(guī)模將高達(dá)1.8萬(wàn)億美元，成為世界第三大企業(yè)年金市場(chǎng)。面對(duì)如此巨大的市場(chǎng)潛力，各金融機(jī)構(gòu)爭(zhēng)奪年金市場(chǎng)的大戰(zhàn)已拉開(kāi)序幕。

    企業(yè)年金對(duì)國(guó)企改革意義重大

    1991年，國(guó)務(wù)院33號(hào)文件第一次明確提出建立我國(guó)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)和個(gè)人儲(chǔ)蓄性養(yǎng)老保險(xiǎn)相結(jié)合的多層次養(yǎng)老保險(xiǎn)體系。
    1994年《勞動(dòng)法》頒布，其中第七十五條所規(guī)定的“國(guó)家鼓勵(lì)用人單位根據(jù)本單位實(shí)際情況為勞動(dòng)者建立補(bǔ)充保險(xiǎn)�！眲t使得我國(guó)補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)有了立法依據(jù)。
    2000年底，國(guó)務(wù)院在《關(guān)于完善城鎮(zhèn)社會(huì)保障體系的試點(diǎn)方案》中，第一次將企業(yè)補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)正式更名為“企業(yè)年金”，并指出：“有條件的企業(yè)可為職工建立企業(yè)年金，并實(shí)行市場(chǎng)化運(yùn)營(yíng)和管理”。當(dāng)時(shí)，“企業(yè)年金”作為一個(gè)外來(lái)詞，對(duì)中國(guó)人來(lái)說(shuō)，還是非常陌生的。
    2004年5月1日《企業(yè)年金試行辦法》和《企業(yè)年金基金管理試行辦法》的頒布實(shí)施，奠定了我國(guó)當(dāng)前企業(yè)年金制度的政策法規(guī)框架，標(biāo)志著我國(guó)開(kāi)始全面推行企業(yè)年金制度。
    2007年11月，隨著兩批企業(yè)年金基金管理機(jī)構(gòu)資格的公布，經(jīng)過(guò)幾年的市場(chǎng)教育與培養(yǎng)，企業(yè)年金所遵循的“政策鼓勵(lì)，市場(chǎng)運(yùn)作；政府監(jiān)督，企業(yè)自愿”原則已被市場(chǎng)廣泛認(rèn)同。年金市場(chǎng)真正迎來(lái)積極快速發(fā)展的新階段。數(shù)據(jù)顯示，2005年，我國(guó)企業(yè)年金市場(chǎng)規(guī)模僅680億元左右，但到了2008年，這個(gè)數(shù)字已上升到了2000億元左右。
    “企業(yè)年金是我國(guó)構(gòu)筑社會(huì)保障的重要組成部分，而且對(duì)國(guó)企發(fā)展和國(guó)企改革具有重要意義�！碧┛叼B(yǎng)老保險(xiǎn)股份有限公司總裁劉永軍在“2009第五屆中國(guó)城市國(guó)資論壇”上解釋道，第一，國(guó)有企業(yè)的企業(yè)年金制度可以有利于更好地理順企業(yè)治理當(dāng)中的委托代理關(guān)系；第二，建立企業(yè)年金制度，是我國(guó)國(guó)有企業(yè)形成持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)力的重要手段，因?yàn)橹挥行纬梢惶淄晟频男劫Y福利制度，才能更好地吸引人才；第三，企業(yè)年金也可以在一定程度上減少?lài)?guó)有企業(yè)職工和企事業(yè)單位、機(jī)關(guān)事業(yè)單位退休待遇差的問(wèn)題，對(duì)于踐行科學(xué)發(fā)展觀、構(gòu)建和諧社會(huì)會(huì)有很好的作用。
    據(jù)劉永軍介紹，截至今年上半年，各地企業(yè)年金覆蓋的職工數(shù)約為1300多萬(wàn)，由于歷史和經(jīng)濟(jì)等方面的原因，目前這些建立企業(yè)年金的單位中，95%左右都是國(guó)有企業(yè)。

    險(xiǎn)企深度涉水年金市場(chǎng)

    近幾年來(lái)，不少保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在年金市場(chǎng)上大展拳腳，頗有斬獲。中國(guó)人壽養(yǎng)老保險(xiǎn)股份有限公司7月27日公布，上半年企業(yè)年金業(yè)務(wù)繼續(xù)保持快速發(fā)展的良好勢(shì)頭，其中，受托管理新增中標(biāo)規(guī)模同比增長(zhǎng)62.12%；賬戶管理新增中標(biāo)個(gè)人賬戶數(shù)同比增長(zhǎng)91.58%；投資管理新增中標(biāo)規(guī)模同比增長(zhǎng)82.53%。
    繼中信祥瑞信泰貳號(hào)企業(yè)年金計(jì)劃6月首單落戶安徽后，7月22日，泰康養(yǎng)老河南企業(yè)年金中心成功與鄭州華盛石油制品有限公司簽訂年金基金受托及賬戶管理合同，這標(biāo)志著泰康養(yǎng)老與中信銀行聯(lián)合推出的泰康-中信祥瑞信泰貳號(hào)企業(yè)年金計(jì)劃正式落戶河南。
    目前，泰康養(yǎng)老公司已擁有企業(yè)年金受托人和賬戶管理人資格、聯(lián)合泰康資產(chǎn)的投資管理人資格，形成了三位一體的企業(yè)年金業(yè)務(wù)管理模式。今年以來(lái)，泰康中標(biāo)簽約的企業(yè)年金資產(chǎn)規(guī)�？傆�(jì)已突破70億元，新增客戶717家，已超過(guò)去年中標(biāo)簽約企業(yè)年金資產(chǎn)30億的規(guī)模。
    而平安養(yǎng)老、太平養(yǎng)老也于近日分別與安徽民航機(jī)場(chǎng)集團(tuán)、天津中港偉業(yè)物流有限責(zé)任公司簽訂合同，成為其企業(yè)年金受托人和投資管理人。
    另外，各公司還紛紛推出自己的專(zhuān)屬企業(yè)年金產(chǎn)品以贏得口碑和市場(chǎng)，比如長(zhǎng)江養(yǎng)老推出國(guó)內(nèi)養(yǎng)老金行業(yè)首款服務(wù)品牌———“長(zhǎng)江卓爾年金服務(wù)”；人保資產(chǎn)開(kāi)發(fā)推出《金色人生3號(hào)—人保中銀企業(yè)年金計(jì)劃》；國(guó)壽養(yǎng)老和招行在成都聯(lián)手推出“永樂(lè)”年金產(chǎn)品等。

    稅收優(yōu)惠政策缺位阻礙年金增長(zhǎng)

    國(guó)際經(jīng)驗(yàn)表明，稅收優(yōu)惠政策是促進(jìn)企業(yè)年金較快發(fā)展的有力杠桿。目前國(guó)內(nèi)尚未出臺(tái)全國(guó)性的稅收優(yōu)惠政策，層次比較單一。此外，企業(yè)年金的發(fā)展還面臨著行業(yè)協(xié)調(diào)監(jiān)管、同行競(jìng)爭(zhēng)激烈、人才缺失、資本市場(chǎng)動(dòng)蕩、國(guó)際金融危機(jī)等內(nèi)外客觀因素的影響。
    “在這種情況下，企業(yè)年金的基金投資管理機(jī)構(gòu)一方面要充分意識(shí)到環(huán)境負(fù)面因素的制約和挑戰(zhàn)，另一方面要化消極因素為積極動(dòng)力，比如在行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激烈的情況下，對(duì)于機(jī)構(gòu)在人員、網(wǎng)點(diǎn)、營(yíng)銷(xiāo)、服務(wù)、品牌等各方面要有更高的要求，促進(jìn)機(jī)構(gòu)提高核心競(jìng)爭(zhēng)力；另外，近年來(lái)，資本市場(chǎng)的波動(dòng)，為企業(yè)年金基金投資管理提出了嚴(yán)肅的要求，這需要企業(yè)年金投資組合嚴(yán)格遵循國(guó)家的政策法規(guī)和投資比例的限制，厘清企業(yè)年金投資的戰(zhàn)略資產(chǎn)配置和戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置的職責(zé)分工，要明白在企業(yè)年金投資中，安全性永遠(yuǎn)是第一位的，相關(guān)機(jī)構(gòu)可以借鑒保本型基金的經(jīng)驗(yàn)，對(duì)企業(yè)年金的投資組合進(jìn)行保本設(shè)計(jì)和管理�！笔锥冀�(jīng)貿(mào)大學(xué)金融學(xué)院保險(xiǎn)系教授庹國(guó)柱對(duì)記者說(shuō)。
    面對(duì)上述難題，專(zhuān)業(yè)養(yǎng)老險(xiǎn)公司也正在通過(guò)種種途徑來(lái)加大在企業(yè)年金市場(chǎng)的拓展。據(jù)記者了解，有的公司通過(guò)上門(mén)推銷(xiāo)、舉辦論壇等形式，進(jìn)行一對(duì)多的企業(yè)年金知識(shí)普及；有的公司通過(guò)提供多樣化的產(chǎn)品選擇，調(diào)動(dòng)企業(yè)建立年金計(jì)劃的積極性；也有的公司通過(guò)協(xié)調(diào)企業(yè)與政府部門(mén)、金融機(jī)構(gòu)的關(guān)系，以提高企業(yè)建立年金計(jì)劃的效率。